作者：Nancy，PANews
加密ETF正迅速融入主流金融市场，除大量山寨币ETF申请涌现外，比特币和以太坊现货ETF的机构持仓比例也显著攀升。
据The Block和Cryptoslate报道，截至2024年第四季度，机构投资者对以太坊现货ETF的兴趣显著增长，机构持仓比例从4.8%飙升至14.5%；同时，机构投资者持有的比特币现货ETF资产管理规模（AUM）达268亿美元，占总额的25.4%。2024年第三季度至第四季度，机构持仓比例增长113%，AUM跃升69%至788亿美元。 随着更多国家/企业将比特币纳入战略储备，以及以太坊ETF质押预期持续走高，这些ETF的市场规模有望进一步扩大。
本文PANews整理了15家机构在2024年比特币/以太坊现货ETF的持仓情况，涵盖投资机构、对冲基金、银行和养老基金等。这些机构的总持仓价值超过139.8亿美元。高盛、Millennium、SIG和Brevan Howard的持仓规模均达数十亿美元，与PANews此前统计数据相比，这些机构的投资力度显著增强。 从投资策略来看，各机构的市场预期和资产配置方向各有不同，许多机构在2024年第四季度大幅增持，尤其贝莱德的IBIT产品最为吸金。 在持仓结构上，大多数机构主要持有比特币现货ETF，但从第四季度开始，多家机构增加了对以太坊ETF的投资，主要包括贝莱德的ETHA、富达的FETH和灰度的ETH迷你信托。
高盛：IBIT持仓占比高达83%，大幅减持灰度ETF
截至2024年第四季度，高盛持有近23.4亿美元的比特币现货ETF，其中IBIT占比高达83.7%，其余为FBTC和GBTC。与前几个季度相比，高盛大幅增持IBIT和FBTC，同时减持并清仓了GBTC、BTCO、BITB、ARKB和BTCW等。
此外，高盛还持有超过4.7亿美元的以太坊现货ETF，但第三季度大幅减持了灰度的ETH迷你信托，并增持了贝莱德ETHA和富达FETH。
Millennium：总持仓价值超28亿美元，青睐IBIT和FBTC
Millennium是全球最大的另类资产管理公司之一。截至2024年第四季度，Millennium持有近26.2亿美元的比特币现货ETF，其中IBIT和FBTC占比分别为60.5%和26.5%，其余为BITB、ARKB、GBTC和BTCO等。与第三季度相比，Millennium对GBTC、IBIT和BITB的持仓比例增幅最大，并减持了FBTC和灰度BTC。
在以太坊现货ETF方面，Millennium持有超过1.8亿美元的资产，包括ETHA、ETH、FETH和ETHW。其中，第四季度大幅减持灰度ETH，而ETHA的持仓增长了156%。
SIG：IBIT为最大持仓，大幅减持以太坊ETF
海纳国际集团（SIG）是一家全球量化交易公司。截至2024年12月31日，SIG持有超过18.9亿美元的比特币现货ETF，包括IBIT、GBTC、FBTC和BITO等。第四季度，IBIT的增持规模最高，投资价值超过14.2亿美元，占总规模的75.1%。同时，SIG还持有约1136万美元的以太坊现货ETF，包括ETHA、FETH、ETHV和ETH等，但这些产品的持仓较上一季度均出现两位数的减持。
Brevan Howard：超14亿美元投资贝莱德ETF
Brevan Howard是全球最大的宏观对冲基金之一，管理规模达400亿美元。截至2024年第四季度，Brevan Howard新增持有超过13.8亿美元的IBIT，成为其最大股东之一。同时，Brevan Howard还在第四季度增持了约9415万美元的ETHA。
其他机构投资情况概述: 以下机构也对加密ETF进行了显著投资，具体细节请参考原文：Capula Investment Management, Schonfeld Strategic Advisors, Symmetry Investment, Avenir Capital, Mubadala Investments, Tudor Investment, 威斯康星州投资委员会, LPL Financial, 蒙特利尔银行, 巴克莱, Multicoin Capital, HighTower
总而言之，机构投资者对加密ETF的兴趣持续高涨，贝莱德的IBIT产品尤其受到青睐。 这一趋势反映了机构投资者对加密资产的日益接受和配置。
